每个国家的宏观经济状况均会影响其货币价值。故经济及政治因素均成為外汇投资者作买卖决定时密切关注焦点。
长远来说，每个国家的经济强弱，可从其货币价值反映出来。经济发展较為理想的国家通常吸引一批海外投资者来寻找更高的回报。
大多数经济学者及投资者都会利用每日公佈的经济数据、政策决定及各种政治因素作出分析；从而理解相关国家的经济状况。透过各种经济数据及新闻，再加上技术分析的配合，便可在短时间内作出市场未来的动向和市场走势预测。
利率
各国货币的隔夜利率都是由当地国家的中央银行设定。举例；美国联邦储备局会定期修改联邦基金利率。高利率吸引海外资金及令当地投资者投入海外市场，导致该货币的需求增加而转强。所以利率上升或有机会导致利率上升的因素都会令投资者倾向认為该货币会转强，反之亦然。
股票市场
在美国和其他股票市场成熟的国家，股票价格的方向和短暂的波幅都会对当地的货币造成影响。当股票市场处於升势时，资金会涌入，相反当股票市场下跌时，资金便溜走。股票市场还可用作為量度当地经济前景的代表，经济环境越正面，表示当地货币的需求就越大。
国际贸易
每个国家的贸易账对评估其经济状况和货币的强弱有著重要的参考价值。当贸易出现逆差，资金流出国外比流入多，便会令货币贬值。在外汇市场，如贸易账距离预期太大，便会触发交易量增加和价位变动。
另一主要影响货币价格的因素来自商品价格，特别是石油。油价的上升，尤其是急升，会对石油进口国如美国的币值带来负面影响，相反增强了石油出口国如加拿大的货币。 |
